Orienta Partners, società specializzata in investimenti in PMI italiane con la struttura del Club Deal, acquista dal fondo di private equity Alto Capital III e da DVR Capital il 100% di Virosac, azienda leader in Italia nella produzione di sacchetti per i rifiuti e per la conservazione degli alimenti.
Virosac, fondata nel 1973 da Graziano Virago e Giorgio Rossetto, è stata la prima società italiana del settore Homecare ad ottenere nel 1991 la licenza per l’utilizzo di biopolimeri ed ha continuato negli anni ad incrementare la propria posizione di leadership nel mercato dei sacchetti biodegradabili con una quota di mercato oggi superiore al 20%. Nel 2018 ha prodotto oltre 1,5 miliardi di sacchetti realizzando ricavi per 39,7 milioni di euro ed un Ebitda di 5,6 milioni.
VIROSAC, ORIENTA E IL DRIVER DELL’INNOVAZIONE
Per Cesare Casagrande, confermato Amministratore delegato di Virosac, “si apre oggi, con l’ingresso di Orienta Partners, un nuovo positivo e solido percorso di crescita e sviluppo. Questa operazione consentirà alla nostra azienda di rafforzare la propria posizione sul mercato italiano, di confermare gli ambiziosi investimenti per la crescita futura e di espandere la propria presenza nei mercati esteri, anche attraverso possibili acquisizioni”.
Mario Gardini, partner di Orienta e nuovo presidente della società, dichiara: “Abbiamo deciso di investire in Virosac perché colpiti dalla capacità dell’azienda e del suo management di saper innovare anticipando i trend di consumo, di realizzare prodotti di alta qualità mantenendo ottimi livelli di redditività grazie a processi produttivi efficienti. La grande attenzione sul rispetto dell’ambiente che Virosac ha da sempre avuto, e continuerà ad avere, le ha permesso di raggiungere la posizione di leader nel settore e sarà al centro delle future scelte aziendali”.
I DETTAGLI DELL’OPERAZIONE
Indigo Capital (Monique Deloire) ha affiancato Orienta partecipando al Club Deal e sottoscrivendo anche un prestito obbligazionario subordinato. Crédit Agricole Italia e Crédit Agricole Friuladria, con un team coordinato da Paolo Catarozzo hanno agito in qualità di banche finanziatrici del debito senior assistite da White & Case (Iacopo Canino). Deloitte Financial Advisory (Daniele Candiani e Andrea Azzolini) ha agito in veste di debt advisor di Orienta Partners.
L’operazione è stata perfezionata con la collaborazione degli studi legali Gitti & Partners (Vincenzo Giannatonio) che ha assistito Orienta (oltre ai soci Lorenzo Isolabella) e Gattai, Minoli, Agostinelli Partners (Gerardo Gabrielli) che ha assistito i venditori insieme all’advisor GCA Altium (Alessandro Soprano). Le Due Diligence sono state effettuate da Grant Thornton Financial Advisory Services (Stefano Marchetti) per la DD finanziaria, Russo de Rosa Associati (Leo de Rosa) DD fiscale e structuring dell’operazione.